grande Bens de consumo em movimento rápido (FMCG) As empresas têm uma longa história de forte desempenho e criação de valor. Mas, nos últimos anos, eles enfrentaram ventos intensificantes de mudança e interrupção. Esta nova era de turbulência exige um novo manual para competir. Com base em nossa análise de empresas de FMCG que consistentemente entregaram a criação de valor dos acionistas em meio à interrupção, identificamos seis ações essenciais que prepararão outras empresas para vencer no futuro. A indústria desfrutou de um crescimento constante de primeira linha em mercados maduros e emergentes e retornos saudáveis, impulsionados por marcas fortes e sistemas de entrada em escala. As vantagens de escala tradicionais foram corroídas por novas tecnologias em toda a cadeia de valor, uma proliferação de concorrentes iniciantes e pelo crescente poder dos principais clientes de varejo. Desde 2013, o setor tem um desempenho acentuado na maioria dos outros setores. (Consulte o Anexo 1.)
A Challenging Decade for FMCG Companies
At the start of the millennium, the FMCG industry was consistently outperforming other industries in total shareholder return (TSR). The industry enjoyed steady top-line growth in mature and emerging markets and healthy returns buoyed by strong brands and scaled go-to-market systems.
But the last decade has brought a set of challenges that have disrupted the old model. Traditional scale advantages have been eroded by new technologies across the value chain, a proliferation of upstart competitors, and the growing power of key retail customers.
These fundamental changes have damaged the FMCG industry’s value creation. Since 2013, the industry has sharply underperformed most other industries. (See Exhibit 1.)
Apesar desses ventos contrários, ainda há motivos para otimismo. Um conjunto de 19 empresas líderes da FMCG superaram os desafios da última década e entregaram fortes retornos de acionistas que antecederam e através da pandemia. A lista de vencedores inclui gigantes bem estabelecidos, como L'Oréal, Procter & Gamble e PepsiCo e marcas menores de rápido crescimento, como Celsius e E.L.F. Coletivamente, eles geraram um TSR médio anual de 7% do final de 2019 até o final de 2023, em comparação com 0% para o restante da indústria. (Consulte o Anexo 2.)
These companies did not rely simply on being in the right category at the right time. Rather, they gained market share without sacrificing their margins. They invested in balanced growth, raised prices smartly, and protected their bottom line. (See Exhibit 3.)
By understanding the strategies of these winners and adapting to a more challenging era, other companies can improve value creation—and prepare for the Econômico, consumidor, varejo, tecnológico, e Societal interrupções que continuarão afetando a indústria. Algumas dessas interrupções aumentarão em intensidade. (Consulte o Anexo 4.)
Um manual vencedor
olhando para trás em como seus concorrentes bem -sucedidos alcançaram o TSR e o RINGERADORIA DE QUALQUER REMONDOUNA. Disrupções—and looking forward at ten ongoing disruptions - As empresas FMCG podem traçar seus próprios caminhos para um futuro próspero. Identificamos seis ações interligadas, auto-reforçadoras e essenciais que coletivamente compõem uma agenda de criação de valor vencedora para empresas de FMCG. (Consulte o Anexo 5.)
Torne-se um gerente de portfólio sempre ativo. Os dias de gerenciamento de portfólio passivo acabaram. Os consumidores estão selecionando cada vez mais marcas que se conectam com seus valores pessoais, negociando para cima e para baixo dentro das categorias e buscando conveniência. À medida que o comportamento do consumidor evolui e as margens continuam sob pressão, as empresas devem moldar seu portfólio de marcas em direção a espaços mais atraentes e reinvestir em suas principais posições de marca. Essas habilidades são críticas, pois a experiência de compra continua a evoluir. As empresas vencedoras combinarão estratégias orientadas pela ciência com a execução omnichannel em todo o funil de vendas. Dados e análises habilitados para AI e uma organização e cultura centradas no consumidor permitirão geração e ativação de demanda de ponta a ponta.
Drive consumer-centric innovation and engagement. Companies need to understand how consumers make purchasing decisions and engage with them across many touchpoints. These skills are critical as the shopping experience continues to evolve. Winning companies will combine demand science-driven strategies with omnichannel execution across the full sales funnel. AI-enabled data and analytics and a consumer-centric organization and culture will enable end-to-end demand generation and activation.
Executar preços dinâmicos e desviados. Essas alavancas-incluindo preços dinâmicos e quase reais; Recomendações automatizadas de embalagem com base na detecção de mercado; Recomendações automatizadas de sortimento no nível da loja; e otimização dos gastos comerciais-podem ajudar a melhorar as margens do EBITDA em cinco pontos ou mais. While most FMCG companies increased prices significantly over the past two years, winning companies mastered a set of digital enablers to improve their net-revenue-management capabilities. These levers—including dynamic, near-real-time pricing; automated pack recommendations based on market sensing; automated store-level assortment recommendations; and optimization of trade spending—can help improve EBITDA margins by five points or more.
Activate next-generation tech and analytics. A expansão do digital e AI As ferramentas habilitadas permitem que as empresas FMCG reduzam custos, melhorem a tomada de decisões e se conectem com os consumidores de novas maneiras. A chegada de IA generativa oferece às empresas da FMCG a oportunidade de surgir em novas áreas, como ideação e design de produtos habilitados para AI, marketing personalizado e compras de conversação. As empresas que permanecem à margem da IA e da Genai ficarão para trás dos concorrentes mais avançados.
Fuel growth through productivity and cost discipline. As empresas vencedoras do FMCG se isolam melhor da incerteza econômica e geopolítica e desastres naturais, criando cadeias de suprimentos eficientes, mas flexíveis, que podem se adaptar às condições de mudança. Esse equilíbrio de resiliência e eficiência ajudará as empresas a combater a incerteza econômica em andamento.
End-to-end Cadeia de suprimentos Transformação - design de abrasos, compras, fabricação enxuta, distribuição, planejamento e otimização da rede - normalmente pode reduzir os custos da cadeia de suprimentos em 10% a 25%. Ele também otimizará o modelo operacional para aumentar a agilidade e melhorar a tomada de decisão orientada a dados e eficiente.
Deliver purposeful societal impact. Mudança climática E questões sociais estão cada vez mais informando as decisões de compra dos consumidores. Ao criar um propósito significativo e construir a sustentabilidade e outros objetivos sociais em seus negócios, as empresas da FMCG podem criar lealdade com funcionários, consumidores e outras partes interessadas. Eles também podem gerar novos fluxos de receita criando produtos sustentáveis e reduzindo o risco geral, cortando o uso de energia, água e matérias -primas. As principais empresas enfrentaram esses desafios investindo estrategicamente em crescimento equilibrado.
Tough but Navigable Terrain
Economic volatility, consumer choice, and the strong negotiating position of retail customers are powerful dynamics in the FMCG landscape. Top companies have met these challenges by strategically investing in balanced growth.
BCG’s Empresas do futuro O trabalho mostra que as empresas construídas no futuro, ou míopes, superam seus concorrentes em desempenho financeiro, inovação e envolvimento dos funcionários. Quanto mais preparado para o futuro, maior seu prêmio de desempenho sobre os colegas. Para empresas de FMCG, esse cenário é um convite para reinvigoração e reinvenção. Complacência não é uma opção. Inscreva -se
